美聯儲終于“松了一口氣”。
十一黃金周假期的首個重磅海外數據,剛剛出爐。北京時間10月4日晚間,美國勞工部公布了9月非農就業報告,其中顯示,美國9月非農就業人口增加25.4萬人,為2024年3月以來最大增幅,大幅超過預期的15萬人;美國9月失業率為4.1%,低于預期和前值的4.2%。對此,美國總統拜登表示:“非農報告帶來了好消息,但我們在降低成本方面還有更多工作要做?!?/p>
數據公布后,交易員們直接放棄了11月降息50個基點的預期,進一步押注美聯儲將在11月、12月各降息25個基點,預計美聯儲未來四次會議的累計降息幅度將低于100個基點。美國銀行將11月美聯儲降息預期從50個基點調整為25個基點。
美股三大指數集體高開低走,截至晚間22:50,道指漲0.12%,納指漲0.61%,標普500指數漲0.32%。中概股再度強勢領跑,納斯達克中國金龍指數漲超2%,名創優品大漲超9%,京東、百濟神州漲超4%。
美國9月非農報告出爐
北京時間10月4日晚間,美國勞工部公布了9月非農就業報告,其中顯示,美國9月非農就業人口增加25.4萬人,為2024年3月以來最大增幅,大幅超過預期的15萬人,亦超過前值的14.2萬人。
其中,9月私營部門就業人口增加22.3萬人,大幅超過預期的12.5萬人,8月前值為增加11.8萬人。
同時,美國勞工統計局將7月份非農新增就業人數從8.9萬人修正至14.4萬人;8月份非農新增就業人數從14.2萬人修正至15.9萬人。
報告顯示,美國9月失業率為4.1%,低于預期和前值的4.2%。
美國就業市場的強勁勢頭,還體現在工資的增長。美國勞工統計局公布的數據顯示,9月平均每小時工資同比增長4%,為2024年5月以來新高,預期增3.8%,8月前值為增3.8%。
分析認為,這份就業報告緩解了市場對美國就業市場降溫過快的擔憂,并大幅削弱了美聯儲下月降息50個基點的可能性。
就業數據公布后,交易員們直接放棄了11月降息50個基點的預期,進一步押注美聯儲將在11月、12月各降息25個基點,預計美聯儲未來四次會議的累計降息幅度將低于100個基點。
互換市場定價顯示,交易員預計到11月底前只會降息27個基點,到今年年底前降息55個基點。這與數據公布前預計今年剩余時間將降息66個基點的押注相比大幅回落。
“新美聯儲通訊社”Nick Timiraos表示,美國9月非農就業報告可能會關閉FOMC于11月份降息50個基點的大門,解釋的降息幅度可能只有25個基點。
受此影響,美國10年期國債收益率升至自8月份以來的最高水平,現報3.950%;兩年期美國國債收益率大漲超3.5%,現報3.845%。
數據公布后,美元指數短線拉升,一度刷新8月16日以來的高點,現報102.50,日內漲幅0.5%;美元兌日元日內漲超1%,現報148.43;美元兌瑞郎日內漲0.67%,現報0.8587。
分析師Audrey表示,剛剛公布的就業數據再次提醒投資者,市場低估了美國經濟。這是一份令人信服的強勁報告,可以暫時擱置最近有關衰退的討論,這將增強美元近幾日的強勁勢頭。分析師Nour也認為,在美國公布令人震驚的就業數據后,美元的漲勢就可以進一步延續。
隨后,美股三大指數全線高開,但隨后集體回落,截至晚間22:50,道指漲0.12%,納指漲0.61%,標普500指數漲0.32%。其中,中概股再度強勢領跑,納斯達克中國金龍指數漲超2%,名創優品大漲超9%,攜程漲超6%,京東、百濟神州漲超4%。
美聯儲最關注的數據
值得注意的是,在9月的議息會議上,美聯儲調整了措辭,承認目前對任務的風險“大致平衡”,同時也指出,就業增長已經“放緩”(此前美聯儲將其描述為“弱化”)。它還補充說,委員會堅決致力于支持充分就業。
因此,市場認為,美聯儲對就業數據的關注度已經超過了通脹數據,最近勞動力市場的疲軟令美聯儲感到擔憂,因此美聯儲9月大舉降息了50個基點。今晚公布的非農報告讓美聯儲松了一口氣。
當地時間10月3日,芝加哥聯邦主席奧斯坦·古爾斯比在采訪中強調,美聯儲的注意力已經從聚焦于通脹擴展到就業市場,并補充說他希望避免失業率進一步上升。
古爾斯比表示,美國基準利率需要在未來一年“大幅”下調。
但在非農數據公布后,惠譽評級首席經濟學家布萊恩·庫爾頓表示,美聯儲對勞動力市場的擔憂顯然被夸大了。
Principal Asset Management分析師Seema Shah稱,美聯儲將不得不把目光轉向通脹。這一驚人的就業數據表明,就業市場實際上可能是一幅強勁而非疲軟的圖景,它駁斥了美聯儲考慮在11月再次降息50個基點的觀點。隨著美聯儲正在實施政策寬松,經濟衰退的風險已經消失。市場需要密切關注通脹,因為目前經濟兩方面都存在政策風險。
Annex Wealth Management分析師Brian Jacobsen評論美國非農數據稱,除非11月1日公布的10月份報告出現大幅下滑,否則美聯儲將以此為理由只降息25個基點。
Sarmaya Partners首席投資官Wasif Latif表示,9月非農數據比預期強得多,這令很多人大吃一驚,市場正在削減美聯儲降息幅度或次數。對于股市而言,這可能是“好消息就是好消息”的情況。
校對:李凌鋒